La taille de position répond à la question « combien ? » pour chaque trade. Au lieu d’acheter un nombre rond d’actions ou une taille qui « semble » confortable, le dimensionnement par le risque part de la somme que vous acceptez de perdre et de la distance jusqu’à votre stop loss. Résultat : la perte de chaque trade reste à peu près constante, quels que soient l’actif ou la volatilité.
Comment ça fonctionne
La formule standard :
Taille de position = (solde du compte × % de risque) ÷ distance du stop par unité
- Choisissez le risque par trade, par exemple 1 % du compte.
- Trouvez le niveau du stop sur le graphique, au prix qui invalide l’idée.
- Mesurez la distance entre l’entrée et le stop en prix par unité (par action, par pip et par lot, par coin).
- Divisez la somme risquée par cette distance.
Un stop plus large donne une position plus petite ; un stop plus serré, une position plus grosse. L’effet de levier agit sur la marge requise, pas sur la perte par unité : il ne doit jamais servir de point de départ pour la taille.
Exemple
Solde du compte : 15 000 $. Risque par trade : 1 %, soit 150 $.
- Action : entrée 84,00 $, stop 81,50 $, distance 2,50 $. Taille = 150 $ ÷ 2,50 $ = 60 actions (une position de 5 040 $).
- Crypto : entrée 3 200, stop 3 040, distance 160. Taille = 150 $ ÷ 160 ≈ 0,94 coin.
Si les deux stops sont touchés, chaque perte est d’environ 150 $ avant glissement et frais. Dix pertes d’affilée coûteraient environ 10 % du compte, un drawdown douloureux mais rattrapable. À 5 % de risque par trade, la même série emporterait environ 40 % (pertes composées), qu’il faudrait ensuite compenser par un gain d’environ 67 % rien que pour revenir à zéro.
Erreurs courantes
- La taille d’abord, le stop ensuite. Placer le stop là où la taille choisie « rentre », c’est ignorer le graphique.
- Le même nombre d’actions à chaque trade. Le risque varie énormément avec la distance du stop et la volatilité.
- Ignorer les positions corrélées. Trois trades semblables à 1 % chacun ressemblent plutôt à un pari de 3 %.
- Oublier les gaps et le glissement. La perte réelle peut dépasser le montant prévu.
Dans SnapPulse
SnapPulse calcule la taille de position sur votre appareil à partir de votre solde, de votre pourcentage de risque et de la distance jusqu’au stop qu’il identifie sur le graphique scanné. Téléchargez SnapPulse, essayez le calculateur de taille de position ou lisez le guide de la taille de position.
Contenu éducatif — pas un conseil financier.
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