ATR은 1978년 J. 웰레스 와일더(J. Welles Wilder)가 고안한 지표로, 변동성, 즉 가격이 캔들 하나에서 보통 얼마나 움직이는지를 측정합니다. 단순한 고가−저가 범위와 달리 세션 사이의 갭까지 반영합니다. 방향에 대해서는 아무것도 말해 주지 않기 때문에 매매 신호 도구라기보다 리스크 관리 도구에 가깝습니다.
계산 방법
실제 범위(TR)는 다음 세 값 중 가장 큰 값입니다.
- 당일 고가 − 당일 저가
- |당일 고가 − 전일 종가|
- |당일 저가 − 전일 종가|
ATR은 TR을 와일더 방식으로 평활한 평균이며, 기본 기간은 14입니다.
ATR = (전일 ATR × 13 + 당일 TR) ÷ 14
첫 ATR 값은 보통 처음 14개 TR의 단순 평균으로 구합니다.
예시
전일 종가 100.00, 당일 고가 103.00, 저가 99.00인 경우:
- 고가 − 저가 = 4.00, |고가 − 전일 종가| = 3.00, |저가 − 전일 종가| = 1.00
- TR = 4.00
전일 ATR이 2.50이었다면:
- ATR = (2.50 × 13 + 4.00) ÷ 14 ≈ 2.61
갭이 생긴 경우: 전일 종가 100.00, 고가 108.00, 저가 105.00. 고가 − 저가는 3.00에 불과하지만 |고가 − 전일 종가|는 8.00이므로 TR = 8.00입니다. ATR이 갭 리스크를 잡아내는 이유가 여기에 있습니다.
손절에 활용하기: 102.00에 매수하고 1.5 ATR 떨어진 곳에 손절선을 두면 102.00 − 1.5 × 2.61 ≈ 98.09입니다. 손절 폭 3.91달러에 200달러를 리스크로 잡으면 포지션 사이즈는 약 51주가 됩니다.
흔한 실수
- ATR을 상승·하락 신호로 해석하기. ATR은 범위만 측정합니다.
- 자산 간 ATR 원값을 그대로 비교하기. 20달러짜리 주식의 ATR 2는 500달러짜리 주식의 ATR 2보다 훨씬 큰 움직임입니다. 비교하려면 가격으로 나누세요.
- 변동성과 무관하게 고정된 손절 폭 쓰기. 1달러 손절은 조용한 날엔 넉넉하지만 변동성이 큰 날엔 노이즈 안에 들어갑니다.
- ATR이 변한다는 사실을 잊기. 뉴스 전후로 변동성이 커집니다. ATR이 오르면 포지션 크기를 다시 계산하세요. ATR 기반 트레일링 스탑은 자동으로 적응합니다.
포지션 사이즈 계산기로 ATR 기반 손절을 주식 수나 랏 수로 바꿀 수 있습니다. RSI, MACD, ATR, EMA 쉽게 이해하기도 참고하세요.
SnapPulse에서는
SnapPulse는 분석한 차트의 ATR 수치를 쉬운 말로 설명하고, 잔고·리스크 비율·손절 폭을 바탕으로 기기 안에서 포지션 사이즈를 계산합니다. SnapPulse 다운로드.
교육 목적의 콘텐츠이며 투자 자문이 아닙니다.
업데이트